Lo que sigue es el caso estructurado del establecimiento de Ins de la vida del metropolitano de R & P Capital Resources, Inc. v. Co., 2 Misc.3d 220, 772 N.Y.S.2d 461, 2003 resbalones de la N.Y. de Op. Sys. 23830 (N.Y.Sup. 2003).

 Tribunal Supremo, condado de Nueva York, Nueva York.

I.A.S. Parte 55.

En materia de la petición de R & P CAPITAL RESOURCES, INC. y Jerry L. Hildreth, senior., solicitantes,

v.

METROPOLITAN LIFE INSURANCE COMPANY y Metropolitan Insurance y Annuity Company, respondedores.

28 de octubre de 2003.

Glazer y Kemel, Blauvelt (Martin M. Glazer del consejo), para los solicitantes.

DECISIÓN, ORDEN y JUICIO

JANE S. SOLOMON, J.

Esta decisión sobre la petición por R & P Capital Resources, Inc. y Jerry L. Hildreth, senior. para la aprobación de una transferencia de las direcciones estructuradas de los pagos del establecimiento una aplicación significativa la primera impresión con respecto al grado de la jurisdicción de esta corte debajo de la Nueva York estructuró el acto de la protección del establecimiento (§ general 5-1701 de la ley de las obligaciones, y seq.) (” SSPA ").  A pesar del hecho de que los solicitantes no pudieran responder a una orden a la causa de la demostración porqué la petición no debe ser negada, se publica esta decisión.

Fondo

A principios de este año, el principal juez administrativo de esta corte dirigió que los procedimientos de SSPA comenzaran en el condado de Nueva York estén asignados al autor.   El SSPA fue decretado el año pasado, con una fecha eficaz del 1 de julio de 2002.   Una corriente constante de peticiones se presenta, y es justa decir que el consejo y la corte están aprendiendo cómo mejor aplicar el estatuto.   Esta decisión se ofrece para avanzar ese proceso.

Ventas estructuradas del establecimiento

El pleito de los daños corporales concluye a veces con el demandante de derecho a una corriente de los pagos futuros.   Esta resolución se conoce como establecimiento estructurado.   El período de pago puede ser durante muchos años;  diez a veinticinco años no son infrecuentes, y los pagos pueden ser una cantidad mensual regular, pagos de suma global cada número fijo de años, u otros programa convenido.   Los pagos se financian generalmente a través de un contrato de anualidad con una compañía de seguros.   Además de proveer del beneficiario una fuente de ingresos segura, los establecimientos estructurados proveen de los portadores de seguro los medios menos costosos de colocar una demanda de los daños corporales porque permite que paguen la obligación durante muchos años, y pueden calificar para el tratamiento de impuesto favorable.   Vea, el § 130 de 26 U.S.C.   El contrato de anualidad contiene típicamente una disposición que prohíbe a un beneficiario de asignar o de otra manera de transferir los pagos. Código de la renta pública,

Los beneficiarios estructurados del establecimiento encuentran a veces que sus necesidades financieras o deseos son contrarios con el período largo del desembolso.   Las compañías de finanzas explotan la oportunidad presentada por los beneficiarios impacientes con ofertas para comprar las corrientes del pago.   Estas compras, esencialmente, están descomponiendo en factores transacciones, con los pagos futuros “que son vendidos” a las compañías de finanzas para las sumas globales descontadas.   El tipo de descuento puede ser absolutamente escarpado, generalmente entre el dieciocho y veinticinco por ciento, que da lugar a un pago relativamente pequeño al beneficiario y a un beneficio grande para la compañía de finanzas.   Comprensible, tales transacciones son sensibles para algunos beneficiarios en algunas circunstancias.

Sin embargo, quizás porque los beneficiarios son con frecuencia sencillos y hay preocupación que las compañías de finanzas se aprovechan de esta carencia de la sofisticación con ofertas del efectivo inmediato, estas compras no han sido miradas sobre favorable por las cortes o las legislaturas.   Particularmente, las cortes han rechazado aprobar descomponer en factores las transacciones donde el contrato de anualidad contiene una no-asignación ^clause.FN1

FN1.C.U. Jóvenes de Annuity Service Corp. v. Scott, 281 A.D.2d 292, 722 N.Y.S.2d 236 (1r Dept.2001), Ins verde de la vida del V. Safeco., 312 Ill.App.3d 577, 245 Illinois el diciembre de 140, 727 N.E.2d 393 (Ill.App.Ct.2000), vida Assur de la libertad. Co. de Boston v. Stone Street Capital, Inc., 93 F.Supp.2d 630 (D.Md.2000), y finanzas Co. v. Bachus, 294 A.D.2d 818, 741 N.Y.S.2d 618 (4to Dept.2002) del activo del cantante.

El SSPA y la ley federal

Reconociendo que estas transacciones se han incorporado en históricamente, independientemente de si las transacciones eran legales, o permitido bajo contratos de anualidad, la legislatura del Estado de Nuevo York pasajera el SSPA. Se piensa para proteger a los recipientes de establecimientos estructurados, y para mantener la integridad de los establecimientos estructurados para el uso en el establecimiento de pleitos de los daños corporales.   Vea, la chaqueta de NYLS Bill, L.2002, C. 537, memorándum de la asamblea del Estado de Nuevo York en apoyo de la legislación.   Permite que un beneficiario transfiera sus pagos, conforme a ciertas restricciones, incluso si la transferencia no se permite bajo contrato de anualidad.

La aprobación del tribunal estatal de estas transacciones se anima bajo código de la renta pública, § 5891 (” § 5891 de 26 U.S.C. del IRC “).   Que el estatuto, decretado también en 2002, impone un impuesto del cuarenta por ciento ante el descuento que descompone en factores derivó de transacciones estructuradas del establecimiento, a menos que la transacción se haga conforme a una orden calificada.  § del § del IRC 5891 (a), 5891 (b) (1).   Una orden calificada significa una orden, un juicio o un decreto final publicados por un tribunal estatal que encuentre que la transacción no contraviene ningún estado o estatuto federal u orden de una corte o de una agencia administrativa;  está en el mejor interés del beneficiario, considerando el bienestar y la ayuda de los dependientes del beneficiario (§ 5891 [b] [2] [A] del IRC);  y es publicado bajo autoridad de un estatuto de estado aplicable por un tribunal estatal aplicable (§ 5891 [b] [2] [B] del IRC).  El estatuto de estado aplicable se define en el § 5891 del IRC como sigue:

(3) estatuto de estado aplicable. - Para los propósitos de esta sección, el término “estatuto de estado aplicable” significa un estatuto que preve la entrada de una orden, de un juicio o de un decreto descritos en el párrafo (2) (A) que se decreta cerca

(a) el estado en el cual el beneficiario del establecimiento estructurado es domiciliado, o

(b) si no hay estatuto descrito en el párrafo (a), el estado en el cual el partido al establecimiento estructurado (cesionario incluyendo bajo asignación calificada bajo sección 130) o la persona que publica el activo de la financiación para el establecimiento estructurado es domiciliada o tiene su lugar del negocio principal.
SSPA de Nueva York es un estatuto de estado aplicable bajo § 5891. Proporciona eso:

(a) Una acción para la aprobación de una transferencia de un establecimiento estructurado estará por un procedimiento especial.

(b) Tal procedimiento será comenzado para obtener la aprobación de una transferencia de las derechas estructuradas del pago del establecimiento.   Tal procedimiento será comenzado:

(i) en el Tribunal Supremo del condado en el cual el beneficiario reside;  o

(ii) en cualquie corte que aprobara el acuerdo de establecimiento estructurado.

§ 5-1705 de G.O.L.

Notablemente, no hay disposición para los usos entretenidos basados sobre el domicilio en Nueva York de un partido al establecimiento estructurado o de la persona que publica la anualidad, si el transferor-beneficiario es ni un residente de Nueva York ni colocó su demanda en una corte de Nueva York.

En el actual procedimiento, solicitante Jerry L. Hildreth, senior. las vidas en ^Alabama.FN2§ 5-1701 [n] de SSPA) y el emisor del activo de la financiación para el establecimiento estructurado (véase, el § 5891 [b] [3] [B] del IRC) es Metropolitan Insurance y Annuity Company (” MIAC "), que también se dice para tener su lugar del negocio principal en Nueva York. Petitioner R & P Capital Resources, Inc. es una compañía de finanzas con un White Plains, la dirección de Nueva York que ha ofrecido comprar pagos periódicos de Sr. Hildreth.   Los solicitantes demandan que han venido a esta corte porque Alabama no tiene un estatuto de estado aplicable bajo § 5891 del IRC, así que están buscando la aprobación en Nueva York conforme al § 5891 del IRC (b) (3) (B) porque MetLife y MIAC tienen sus lugares del negocio principales aquí.

FN2. Éste no es primer uso de los solicitantes.   Sin abordar la edición instantánea, firmé una orden anterior para demostrar causa para aprobar la transferencia pero la negué más adelante cuando los solicitantes deshonraron voluntarioso la prestación de servicios, concediendo licencia para renovar.   Cuando el uso instantáneo fue presentado, corregí el texto propuesto para ordenar los solicitantes para demostrar causa para porqué la petición no debe ser negada quieran de la jurisdicción.   No se sometió ninguna respuesta, y ninguna evidencia del servicio.

Aunque § 5891 del IRC (b) (3) comtempla que la aprobación se puede buscar en el estado donde están domiciliados los partidos al contrato de anualidad o tener su lugar del negocio principal, tal aprobación debe estar conforme al estatuto de estado.   El estatuto de Nueva York no amplía la jurisdicción de esta corte a esas circunstancias.   Bajo máxima de la interpretación legislativa se articula que cuando una concesión más amplia de la autoridad es disponible pero solamente limitado, el limitado debe ser aplicado, la legislatura no concedió la jurisdicción a esta corte para entretener la petición de Sr. Hildreth.

La legislatura de Nueva York decretó el SSPA después del estatuto federal. Sus miembros pudieron haber sido conscientes del uso más amplio sugerido bajo § 5891 del IRC (b) (3), y que mucho localizan el seguro y a las instituciones financieras aquí.   Sin embargo, la legislatura no eligió para abrir las cortes de Nueva York en cada persona en un estado que tiene todavía decretar un estatuto aplicable bajo § 5891 del IRC, pero cuya anualidad es publicada por una institución de Nueva York.   La denegación a hacer tan es sensible.   Para satisfacer la obligación de la corte debajo de ambos estatutos de hacer la investigación de la propiedad de la transacción para el solicitante individual del consumidor, un aspecto personal se requiere necesariamente.   Vea, el § 5891 del IRC (b) (2) (A)(i) y (ii);  y GOL 5-1706 (b).  La corte debe hacer una determinación sobria con respecto a los mejores intereses del beneficiario (véase, en la re financiación del establecimiento de NY, LLC, 195 Misc.2d 721, 761 N.Y.S.2d 816 [Sup.Ct. Condado de Rensselaer, 2003]), una tarea que no se presta al pleito interurbano.   Y hacer las cortes de Nueva York una cámara de compensación a escala nacional para la protección de beneficiario-consumidores es una carga injustificable en la corte y el consumidor semejantes.